إعدادات التداول المتأرجح لاتباع الاتجاه

ما الذي ستتعلمه

• كيف تكتب مرشّحًا للاتجاه على الرسم البياني اليومي في صورة قائمة تحقق بإجابات نعم/لا
• كيف تقيس التصحيح بوحدات ATR وتحكم إن كان صحيًا أم عميقًا أكثر من اللازم
• ثلاثة محفّزات للدخول وما يكلّفه كل منها من حيث المخاطرة
• كيف تضع الوقف مع هامش أمان بوحدات ATR وتقارن الهدف بوحدة R

الشرح

إعداد التداول المتأرجح لاتباع الاتجاه يشتري تراجعًا مؤقتًا داخل اتجاه صاعد قائم (أو يبيع ارتدادًا مؤقتًا داخل اتجاه هابط) ويهدف إلى اقتناص الساق التالية في اتجاه الترند. وقد قدّمت دورة «أساسيات التداول» التصحيح الأساسي ضمن الاتجاه، وتناولت دورة «التحليل الفني المتعمّق» المتوسطات المتحركة. ويجعل هذا الدرس الإعداد دقيقًا بما يكفي لتطبيقه بالطريقة نفسها في كل مرة.

الخطوة 1: مرشّح مكتوب للاتجاه

يجب أن تكون الإجابة عن كل شرط بنعم أو لا. مثال لصفقات الشراء:

1. يُغلق السعر فوق المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لـ 50 يومًا.
2. المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا أعلى مما كان عليه قبل 20 يوم تداول (أي أنه صاعد).
3. المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا أعلى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم.
4. اجتاز السهم آلية البحث التي بنيتها في الدرس 2 (قوة نسبية موجبة).

إذا كانت أي إجابة «لا»، فلا توجد صفقة شراء لاتباع الاتجاه. ولا يلزم أن يكون المرشّح مثاليًا؛ بل يلزم أن يكون متسقًا حتى يمكن مراجعة نتائجك لاحقًا.

الخطوة 2: قِس التصحيح

التصحيح (pullback) هو حركة عكس الاتجاه انطلاقًا من أحدث قمة تأرجح. قِس عمقه بوحدات ATR:

عمق التصحيح (ATR) = (قمة التأرجح − قاع التصحيح) ÷ ATR

قواعد تقريبية يستخدمها كثير من المتداولين المتأرجحين (إرشادات تجريبية، لا قوانين):

• نحو 1 إلى 3 ATR: توقف طبيعي في الاتجاه. وهذه هي المنطقة الرئيسية للدخول.
• أقل من 1 ATR: بالكاد يُعدّ تصحيحًا؛ والعائد حتى القمة السابقة صغير.
• أكثر من نحو 3 إلى 4 ATR، أو إغلاق دون المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا: قد يكون الاتجاه في طور الانكسار. تعامل مع ذلك على أنه تحذير، لا فرصة شراء رخيصة.

انظر أيضًا إلى كيفية تشكّل التصحيح. فالنطاقات اليومية الأصغر وتراجع حجم التداول أثناء التصحيح يشيران إلى جني أرباح؛ أما الشموع الحمراء الكبيرة مع ارتفاع حجم التداول فتشير إلى بيع نشط.

الخطوة 3: اختر محفّزًا للدخول

محفّز الدخول هو الحدث المحدد الذي تُفتح عنده الصفقة. فالشراء لمجرد أن السعر «منخفض» يعني الإمساك بتصحيح قد يستمر. ثلاثة محفّزات شائعة:

الخطوة 4: الوقف والهدف

ضع الوقف الأولي أسفل قاع التصحيح مع هامش أمان، مثل 0.25 ATR، حتى لا تفعّله الضوضاء العادية حول القاع. ويكون الهدف الأول عادةً قمة التأرجح السابقة، حيث ظهر البائعون من قبل. احسب العائد بوحدة R؛ فإذا كانت المسافة إلى قمة التأرجح أقل من نحو 1.5R، فإن مجال الصفقة محدود. ويتناول الدرس 8 إدارة الخروج (الوقف المتحرك، والخروج الجزئي، والوقف الزمني).

مثال تطبيقي

مثال افتراضي: يجتاز سهم جميع شروط المرشّح الأربعة. قمة التأرجح €104.00، وقاع التصحيح €97.00، وATR €2.50. وكان أعلى سعر أمس €97.90. الحساب €25,000، والمخاطرة 0.6% لكل صفقة.

1. عمق التصحيح: (€104.00 − €97.00) ÷ €2.50 = 2.8 ATR. ضمن المنطقة الطبيعية.
2. محفّز الدخول: أمر شراء إيقافي عند €97.90 + €0.10 = €98.00.
3. الوقف: €97.00 − 0.25 × €2.50 = €96.375، مقرّبًا إلى الأدنى ليصبح €96.35. المخاطرة لكل سهم: €98.00 − €96.35 = €1.65.
4. ميزانية المخاطرة: €25,000 × 0.006 = €150. عدد الأسهم: €150 ÷ €1.65 = 90.9، مقرّبًا إلى الأدنى ليصبح 90. المخاطرة الفعلية: 90 × €1.65 = €148.50. قيمة المركز: 90 × €98.00 = €8,820.
5. الهدف عند قمة التأرجح: (€104.00 − €98.00) ÷ €1.65 = 3.6R.

غير مشمول: العمولة، والفارق السعري، واحتمال التنفيذ عند فجوة أعلى من €98.00. ويمثل مركز بقيمة €8,820 نسبة 35% من الحساب؛ ويفحص الدرس 7 ما إذا كان ذلك مقبولًا عند أخذ الفجوات في الحسبان.

خطأ شائع

نشاط تطبيقي

بيانات افتراضية: يجتاز سهم مرشّح الاتجاه. قمة التأرجح €52.00، وقاع التصحيح €47.60، وATR €1.60، وأعلى سعر لليوم السابق €48.40. ميزانية المخاطرة €120. أمر الشراء الإيقافي أعلى القمة السابقة بـ €0.05؛ والوقف أسفل قاع التصحيح بـ 0.25 ATR.

1. احسب عمق التصحيح بوحدات ATR.
2. احسب سعر الدخول والوقف والمخاطرة لكل سهم.
3. احسب عدد الأسهم والعائد بوحدة R حتى قمة التأرجح.

أهم النقاط

• اكتب مرشّح الاتجاه في صورة شروط بإجابات نعم/لا وطبّقه في كل مرة.
• قِس التصحيحات بوحدات ATR: نحو 1 إلى 3 ATR هي منطقة صحية نموذجية.
• ادخل عند محفّز يُظهر تحوّل السعر، لا داخل التصحيح الهابط.
• ضع الوقف أسفل قاع التصحيح مع هامش أمان؛ وتحقّق من العائد بوحدة R قبل الدخول.

الخطوة التالية

في الدرس التالي تتعلم إعدادات الاختراق ثم إعادة الاختبار، حيث يصبح مستوى المقاومة السابق هو موضع الدخول.