适用于任何投资邀约的个人尽职调查清单，以及一份书面的诈骗应对计划

你将学到什么

• 如何把本课程中的警告信号变成一份带有“一票否决”项的评分清单。
• 如何为你投入任何一项未经核实的邀约的金额设定上限。
• 如何在真正需要之前，写好一份包含联系人、截止期限和决策树的诈骗应对计划。
• 如何每年审查和维护这两份文件。

讲解

本课程的全部内容可以浓缩成两页纸。第一页是一份尽职调查清单，在资金转出之前使用。第二页是一份诈骗应对计划，在出问题之后执行——那时你会感到紧张，并且容易按错误的顺序行事。把两者都写下来很重要，因为诈骗利用的是情绪：紧迫感、信任和羞耻感。在平静的日子里定下的书面规则，胜过在压力下作出的决定。

第 1 部分：尽职调查清单

这份清单分为两层：一票否决项——只要有一个“是”，评估就此结束；以及评分项——逐项计分。一票否决项是在第 1 至第 6 课的案例中几乎每一起诈骗都具备的要素。

如果没有触发任何一票否决项，就按以下各项每项一分进行评分：(1) 你所购买产品的法律性质可以用一句话说清楚（存款、证券、基金份额、发行人债务、次级债权、加密资产债权），并且你知道适用哪个保护层；(2) 所有成本在购买前都以欧元和百分比列明；(3) 该产品有招股说明书、关键信息文件或信息单，并且你已阅读了风险部分和次级条款；(4) 对方的牌照涵盖这项具体服务（经纪、托管、投资建议），而不仅仅是“已注册为公司”；(5) 接触源于你自己的研究，而不是来自广告、陌生来电、社交媒体消息或朋友转告的消息；(6) 所宣称的业绩记录可以独立核实（经审计的报表、交易所数据），而不是截图；(7) 你能够退出，并且知道退出需要多长时间、花费多少；(8) 你能在两分钟内向另一位成年人解释清楚这个产品。经验法则：8 分中低于 6 分意味着不投资；6 或 7 分意味着只在你的未经核实邀约上限内投资；8 分则适用正常的仓位规模。

未经核实邀约的上限

一些合法的邀约（灰色市场贷款、早期众筹、小型外国平台）会得到 6 或 7 分，却依然承担着没有任何安全网的全部损失风险。请事先设定一个上限：例如，所有此类邀约合计最多占流动净资产的 5%，而且绝不动用五年内需要的钱。这个上限把主观判断变成了算术，让你在兴奋时也无从争辩。

第 2 部分：诈骗应对计划

把它写成一个带编号的步骤序列，填好电话号码和账户识别信息，并把打印件与你的访问文件（第 11 课）存放在一起。

1. 止血（第 0 小时）：冻结银行卡（德国中央挂失电话 116 116），冻结网上银行，取消给对方的定期转账和直接借记授权，首先更改电子邮箱密码和第二重验证因素，然后更改经纪商和银行的登录凭证。
2. 撤回与争议（第 0 至 1 天）：针对每笔付款致电银行的反诈骗热线：转账申请撤回，银行卡申请拒付，直接借记申请退回；在每种付款方式旁注明第 9 课中的截止期限。
3. 记录（第 0 至 2 天）：建立一份时间线文件，包含日期、金额、IBAN、钱包地址、网址、截图以及对方使用过的名字。
4. 报案（第 1 至 7 天）：通过你所在州的 Onlinewache（在线警局）提起 Strafanzeige（刑事报案）；向 BaFin 投诉或提交警示举报；对于持牌公司，还要提交在任何 Ombudsmann 程序之前所必需的书面投诉；告知收款银行并附上案件编号。
5. 防范第二轮（持续）：把每一个关于“追回”资金的电话都当作诈骗；告诉一位你信任的人，让孤立手法无法再次得逞。
6. 复盘（第 1 个月）：检查诉讼时效，在金额值得的情况下考虑咨询 Verbraucherzentrale（消费者保护中心）或律师，并根据自己疏漏的地方更新清单。

计算示例

假设示例：Dario 的流动净资产为 €80,000，他通过一位前同事收到一份邀约：一家总部位于卢森堡的“资产管理”公司提供一个“算法交易账户”，每月固定收益 1.5%，最低 €10,000，通过转账付款到立陶宛一个以某支付服务公司名义开立的账户。该公司网站显示有 BaFin“注册”。忽略费用和税款。

1. 一票否决项：“每月固定 1.5%”意味着每年约 19.6% 的保证收益（1.015 的 12 次方减一），远高于任何无风险利率：触发一票否决。付款账户的名称和国家都不同：第二个一票否决。Dario 甚至不需要查询 BaFin 数据库，尽管他还是查了，并发现了一条关于克隆公司的警告通知。
2. 如果这份邀约通过了一票否决项并得到 8 分中的 6 分，他的上限就会适用：5% × €80,000 = 最多 €4,000，远低于 €10,000 的最低投资额。仅凭仓位规模这一项，这份邀约就不合格。
3. 判断失误的预期代价：假设 Dario 无视规则支付了 €10,000，而诈骗发生后这笔转账的现实回收率为 0%。他的损失将相当于单一决定造成流动净资产的 12.5%，而在上限之下最多只有 5%。

Dario 以书面形式拒绝，保留了电子邮件，并把警告链接发给了那位前同事——这就是第 6 课中针对亲和诈骗的反制措施。

常见错误

练习活动

在纸上写出你自己的两份文件。清单：抄下五个一票否决项、八个评分项，以及以欧元计的个人上限（选择流动净资产的一个百分比并计算出来）。应对计划：在六个步骤中填入你银行的反诈骗热线、银行卡挂失电话、你所在州的 Onlinewache、你经纪商的安全联系方式，以及你所信任之人的名字。然后用以下假设邀约测试这份清单：一家你已在使用的德国银行推荐一款由其自身发行的凭证，所有成本均已披露（存续期内合计 2.1%），有招股说明书，没有紧迫感，可每天在交易所退出，收益与一个设有上限的指数挂钩。为它打分。

要点总结

• 五个一票否决项能识破几乎所有彻头彻尾的诈骗；八个评分项能筛掉质量差但合法的邀约。
• 事先以欧元设定的未经核实邀约固定上限，用算术取代了意志力。
• 一份按选项失效顺序排列的书面应对计划，才能让第 9 课中的截止期限在压力下真正派上用场。
• 把这两份文件也应用于你信任的来源和看似体面的产品，而不只是陌生人，并每年审查一次。

下一步

你已完成“诈骗、骗局与投资者保护”课程；接下来请继续学习“深入了解德国投资者与交易者的税务”课程，了解你受保护和追回的资金如何纳税，从 Abgeltungsteuer（资本利得预扣税）的机制到亏损抵扣和凭证记录。